作者： 周楠

[ 经查，因生物谷（维权）存在资金占用、信息披露违规等情况，北京证券交易所给予公司控股股东深圳市金沙江投资有限公司以及公司实际控制人、时任董事长兼总经理林艳和公开谴责纪律处分；对生物谷以及时任财务总监兼董事会秘书贺元通报批评；华融证券被出具警示函，两名保代被通报批评。 ]

涉信披违规、控股股东及实控人被立案调查两个月后，针对生物谷（833266.BJ）的处罚落地，公司及多名高管被采取纪律处分，保荐机构也未能幸免。

北京证券交易所（下称“北交所”）12日公布了四份纪律处分决定，系开市以来首次对上市公司给予纪律处分。经查，因生物谷存在资金占用、信息披露违规等情况，给予公司控股股东深圳市金沙江投资有限公司（下称“金沙江投资”）以及公司实际控制人、时任董事长兼总经理林艳和公开谴责纪律处分；对生物谷以及时任财务总监兼董事会秘书贺元通报批评；华融证券被出具警示函，两名保代被通报批评。

今年4月，生物谷自曝公司存在被控股股东非经营性资金占用的情况，占用金额达2.77亿元，违规占用资金操作手法有二：一是通过第三方背书银行承兑汇票的方式；二是通过生物谷公司委托第三方理财方式。

吃罚单的同时，摆在生物谷面前的还有重重难题：实控人违规占用的资金尚未悉数归还，偿债能力备受考验；公司正在推进股权转让，易主在即，高管层大洗牌，控制权能否保持稳定？

实控人挪用公司数亿资金

纪律处分决定发布次日（7月13日），生物谷报收8.35元/股，涨0.36%，成交额295万元。

生物谷是一家制药企业，2015年8月挂牌新三板，2020年7月作为精选层首批32家企业之一完成晋层，2021年11月15日平移至北交所上市。在今年5月“千金藤素”概念火爆之际，生物谷曾收获两个30%涨停。

业绩方面，2021年公司实现营业收入5.66亿元，同比增长25.45%；净利润8348.53万元，同比增长11.41%；经营活动产生的现金流量净额408.24万元，同比大降97.47%。

生物谷的股东违规占用资金问题，在公司2021年年报披露时便有端倪。

今年4月27日，信永中和会计师事务所对生物谷2021年年报出具了保留意见的审计报告。4月29日，生物谷称，经公司自查，公司存在被控股股东非经营性资金占用的情况，截至当日，控股股东非经营性资金占用余额为2.77亿元。

具体来看，自2021年8月，生物谷开始投资购买理财产品，当年8月至12月合计出资1.22亿元；2022年1月至3月，再合计出资1.55亿元。与此同时，生物谷还在2021年11月至2022年4月合计向第三方公司背书银行承兑汇票7876.44万元。

而金沙江投资正是通过上述方式违规占用公司资金。资金归还情况方面，金沙江投资2021年度占用资金6711.52万元，归还资金3906.13万元。2022年1月份占用资金1164.91万元，归还资金3970.31万元。截至4月29日，金沙江投资尚未归还生物谷资金合计2.77亿元。

针对此事，监管机构对生物谷发出问询并采取监管措施。

北交所4月29日发出问询函，要求公司披露控股股东、实际控制人及其关联方资金占用的发生时间、归还时间、最终用途、是否涉及募集资金等情况。5月5日、24日，云南证监局对金沙江投资、生物谷分别采取责令改正措施。

5月24日，生物谷称收到证监会立案告知书，因涉嫌信息披露违法违规，金沙江投资及林艳和被证监会及其派出机构立案调查。

7月12日，北交所作出对该公司、保荐机构及相关负责人处分决定。除生物谷及林艳和被纪律处分外，华融证券及两名保代也被波及。资料显示，自生物谷挂牌新三板，华融证券即作为该公司主办券商，并参与了公司挂牌新三板、北交所上市的辅导券商和保荐机构。

控制权变更，管理层大洗牌

处罚落地，但股东违规占用资金的后续影响仍在持续。据生物谷，金沙江投资承诺在2022年6月30日之前归还全部占用资金及支付对应的资金收益。

生物谷7月6日披露了该事件进展，截至当日，金沙江投资及林艳和归还资金1000万元，累计归还资金2000万元，尚未归还占用资金2.57亿元及对应收益。

对此，生物谷称，将督促金沙江投资及林艳和落实解决资金占用问题的方案，并将进一步与其保持沟通，围绕解决资金占用问题方案开展工作。

债务压顶的同时，生物谷正在经历控制权变更和人事变动。

公司6月30日公告称，金沙江投资与新意资本基金管理（深圳）有限公司（下称“新意资本”）于当日签订股权转让协议，通过协议转让方式将其持有的1171.13万股公司股份（约占总股本的9.15%）转让给新意资本，每股转让价格9.39元，转让对价为1.1亿元。

股权转让完成后，新意资本设立的有限合伙企业将直接持有公司1171.13万股份，新意资本接受金沙江投资及林艳和委托拥有公司2455万股股份对应的投票权，王玫拟成为公司的实际控制人。

近期，生物谷还出现了人事地震。自6月下旬，公司董事会秘书、财务负责人、3名董事、2名独董和1名监事相继辞职，公司目前已提名新董事、独董和监事。

值得一提的是，独董王金本的辞职原因为“因大股东违规占用生物谷资金且在承诺期不能归还”，其余多人系个人原因辞职。

据生物谷7月7日发布的董事、监事任命公告，聘任徐天水、邓慧明、蔡俊宏为公司董事，黎超波、张倩芸为公司独立董事，喻腊梅为公司监事。

记者关注到，生物谷新任董事、监事中，多人有新意资本任职经历。其中，徐天水曾任新意资本金融市场部总监，邓慧明曾任新意资本投委会投委，蔡俊宏、喻腊梅也有该公司任职经历。

针对生物谷控制权变更，北交所于7月6日下发了问询函，要求公司说明新意资本通过受让金沙江投资部分股权，同时接受林艳和、金沙江投资投票权委托的方式取得控制权的原因，以及该项安排是否会导致上市公司控制权不稳定。