来源：广州万隆

一、盘面综述

大小指数早盘大幅杀跌，市场短线情绪受挫，高位股获利盘出逃，两市跌多涨少，近3000只个股下跌。上证50、沪深300均跌超1%，但科创50指数早盘逆势大涨1.66%，多股涨超10%。另外，锂电股全线走弱，上游资源股领跌，鸿蒙概念股分化。LED概念、超清视频、虚拟现实概念、半导体芯片等轮番逆势走强。板块方面，半导体、通信设备、航空、汽车等板块涨幅居前，有色、旅游、钢铁、保险等板块跌幅居前。

二、主线分析

【半导体】

板块上，国民技术、乐鑫科技、福晶科技、北方华创等多股大涨。消息面上，据报道，芯片短缺影响愈演愈烈，现已蔓延到半导体设备领域。2020年，全球半导体制造设备市场估计为624亿美元，预计到2025年将达到959亿美元，年复合年增长率为9.0%。

【消费电子】

板块上，大富科技、蓝特光学、水晶光电、传音控股等多股大涨。近期A股市场的科技股持续回暖，科创50指数逆势大涨2%。从外盘看隔夜美股的科技股表现不俗，纳斯达克指数再创历史新高。从国内市场看，北向资金近期连续净流入紫光国微、卓胜微等机构抱团科技股。

【国防军工】

板块上，晨曦航空、天和防务、新余国科、航天彩虹等多股大涨。券商研报表示，目前军工板块调整到底部区间后，利空因素已充分消化。同时军工行业保持景气度向上的态势下，军工板块或吸引部分资金的关注。

三、策略预案

日内大盘出现一定程度的回踩，目前主要可以关注3530附近一带的支撑，这里是前期的压力变支撑，是上一个台阶的跳板，并且这里还是30日均线，如果能够回踩整固企稳，这轮行情依然还是比较健康的。

我们认为，近期的布局方向要注意高低切，科技牛市才刚开始，今天依然是科技股霸屏涨幅榜，包括我们一直重点关注的半导体和军工。所以当前继续以科技牛市为核心，战略上适当轻指数重个股，战术上利用指数的回踩去寻找低吸买点，好好利用指数回踩的低吸机会。